直接回答：可以自己选，而且积金局鼓励你选；强积金（MPF）的长期收益取决于你选的基金组合，整体看能跑赢通胀，但不同基金差别巨大。先说能不能自己选。可以。你换工作入职时，雇主会指定一个强积金计划（如汇丰、宏利、永明等受托人的计划），但计划里有几十只不同风险的「成分基金」，供款如何分配完全由你自己决定——你可以全押股票基金，也可以一半股票一半债券，或全放保守基金，随时可以调整。如果入职时你没选，法律默认钱会投进「预设投资策略」（DIS）下的核心累积基金，那是给不做选择的人准备的方案。
顺便纠正一个常见误解：雇主帮你选的只是「哪个计划」，不是「投资什么」，最终你账户的钱怎么投，是你的选择权。再说DIS这种「懒人基金」是什么。DIS由两个基金组成：核心累积基金（约60%投环球股票、40%债券）和65岁后基金（约20%股票、80%债券）。它的特点一是「随龄降险」——50岁前全放核心累积，50到64岁每年自动把一部分转到65岁后基金，越接近退休越保守；二是收费封顶（加入积金易平台后DIS收费上限0.85%）。
如果你不想动脑，DIS是不错的选择。接下来是重头戏：长期收益到底怎样。看积金局的官方统计：2025年强积金整体净回报16.5%，连续第三年正回报（2024年8.6%、2023年3.4%）；2022年是亏损年（环球股灾，当年约-15%左右）。